Partnership (sociedad)

Relación fiscal de dos o más personas o entidades que realizan un negocio y comparten sus resultados. Generalmente presenta Form 1065 y entrega Schedule K-1.

Sole proprietorship (propietario único)

Negocio de una persona sin entidad fiscal separada. La actividad normalmente se reporta en Schedule C del Form 1040.

Corporation (corporación)

Entidad legal separada creada bajo la ley estatal. Para impuestos federales puede tributar como C corporation o, si cumple y elige, como S corporation.

Limited liability company (LLC)

Entidad legal estatal que ofrece responsabilidad limitada. LLC no define por sí sola el formulario fiscal: puede tributar como disregarded entity, partnership, S-corp o C-corp.

S-corp

Corporación doméstica o LLC elegible con tratamiento fiscal S. Es pass-through, tiene accionistas restringidos, una sola clase de acciones y reglas de salario razonable.

EIN

Employer Identification Number. Número federal de nueve dígitos que identifica a una entidad o empleador ante el IRS.

FEIN

Federal Employer Identification Number. Es otra forma de referirse al EIN; no es un número distinto.

SSN

Social Security Number. TIN personal emitido por la Social Security Administration. Es información confidencial y solo debe manejarse por canales autorizados.

ITIN

Individual Taxpayer Identification Number. TIN emitido por el IRS a ciertas personas que necesitan identificación fiscal y no son elegibles para SSN.

TIN

Taxpayer Identification Number. Término general que incluye SSN, EIN e ITIN, entre otros números fiscales.

Ganancia de capital a corto y largo plazo

La ganancia de corto plazo normalmente surge cuando el activo se mantuvo un año o menos y, para individuos, suele tributar como ingreso ordinario. La de largo plazo normalmente corresponde a más de un año y puede tener tasas preferenciales para individuos.

Ingreso ordinario

Ingreso gravado con las tasas ordinarias aplicables, como salarios, utilidad de negocio y ciertas partidas de una sociedad, incluida la porción de hot assets.

IRS

Internal Revenue Service. Agencia federal que administra y hace cumplir las leyes tributarias de Estados Unidos.

Tax liability

Obligación tributaria calculada conforme a la ley antes de comparar el impuesto con pagos, retenciones y créditos reembolsables.

Deductions

Gastos o cantidades permitidas que reducen el ingreso sujeto a impuesto, siempre que cumplan los requisitos y estén respaldados.

Gross income

Total de ingresos incluidos antes de restar costos, gastos y deducciones.

Net income

Resultado después de restar al ingreso los costos y gastos aplicables. Puede ser utilidad o pérdida.

Cost of goods sold (COGS)

Costo directo de adquirir o producir los bienes vendidos durante el periodo. Se calcula con inventario inicial, compras o producción e inventario final.

Pass-through (conducto)

Entidad que no paga impuesto ella misma; reparte el resultado a los dueños, que pagan en su propia declaración. Aplica a 1065 y 1120-S.

Entidad gravable separada

La C-corp (1120): paga su propio impuesto (21%) y, además, el accionista paga al recibir dividendos.

Schedule K-1

El "recibo" que la sociedad o S-corp entrega a cada dueño con su parte de ingresos, deducciones y créditos, para que la ponga en su 1040.

Basis

La "inversión fiscal" del dueño en el negocio. Determina cuánta pérdida puede deducir y si una distribución es gravable. Outside basis = del dueño en su participación; inside basis = de la entidad en sus activos.

Guaranteed payment

Pago fijo a un socio por servicios o capital, independiente de la utilidad. La sociedad lo deduce; el socio lo declara y paga SE tax.

Salario razonable

Sueldo justo (vía W-2, con FICA) que el accionista-empleado de una S-corp debe cobrarse por su trabajo. Ponerlo muy bajo es foco de auditoría.

Distribución

Reparto de efectivo/bienes a los dueños. En pass-through es libre de impuesto hasta el basis; el exceso es ganancia de capital. En C-corp es un dividendo gravable.

AAA (Accumulated Adjustments Account)

Cuenta que rastrea las utilidades ya gravadas de una S-corp, para saber qué distribuciones son libres de impuesto.

QBI §199A

Deducción de hasta el 20% del ingreso calificado del negocio, para dueños de pass-through. No aplica a C-corp.

Doble tributación

La utilidad de la C-corp se grava dos veces: a la corporación (21%) y al accionista (dividendo).

SE tax (impuesto de autoempleo)

Seguro Social + Medicare (~15.3%) sobre el ingreso del trabajo por cuenta propia (socio general, autoempleado).

Depreciación / §179

Deducir el costo de un activo con el tiempo; §179 permite deducir gran parte el primer año (con límites).

NOL (pérdida operativa neta)

Pérdida del negocio que se arrastra a otros años. En C-corp (desde 2018): indefinida hacia adelante, tope del 80%.

DRD (dividends received deduction)

Deducción de la C-corp por dividendos recibidos de otra corporación (50/65/100%).

Built-in gains tax (§1374)

Impuesto a una S-corp (que fue C-corp) si vende activos apreciados dentro de 5 años de la conversión.

Form 2553

Formulario con el que una corporación/LLC elige tributar como S-corp.

Check-the-box (Form 8832)

Elección para que una LLC decida cómo tributar (sociedad, C-corp, etc.).

At-risk / Actividad pasiva

Dos filtros que, después del basis, limitan cuánta pérdida se puede deducir en el año.

Utilidades retenidas

Utilidades que la C-corp no reparte y conserva para reinvertir.

Schedule C, parte por parte

Actividad: decide el tratamiento correcto

Responde cada caso. No hay cronómetro.

Qué es y cómo se forma

Una sociedad es un negocio de dos o más personas o entidades que se unen para operar y compartir resultados. Incluye las LLC de varios miembros, que por defecto tributan como sociedad. No presenta elección especial ante el IRS para su tributación por defecto; se constituye a nivel estatal y suele tener un acuerdo de sociedad (partnership agreement) que define aportes, reparto y responsabilidades.

Piénsalo así: varias personas ponen dinero, bienes o trabajo en un negocio común y acuerdan cómo repartir lo que gane o pierda. La sociedad funciona como un conducto (pass-through): ella misma no paga impuesto sobre la renta; calcula el resultado del negocio y se lo "pasa" a cada socio con un Schedule K-1, y es cada socio quien paga en su propia declaración (1040). Por eso el 1065 se llama declaración informativa: informa quién se lleva qué.

La responsabilidad depende del tipo de socio: el socio general (GP) administra y responde por las deudas; el socio limitado (LP) generalmente solo arriesga lo que aportó. En una LLC, la responsabilidad limitada la da la propia LLC.

Capital y aportes

Cada socio tiene una cuenta de capital (capital account) que sube con aportes y utilidades asignadas, y baja con retiros/distribuciones y pérdidas. La flexibilidad es la marca de la sociedad: los aportes pueden ser dinero, bienes o servicios, y el reparto puede no ser proporcional al capital si el acuerdo lo establece.

Basis del socio (outside basis)

El basis del socio determina cuánta pérdida puede deducir y si una distribución es gravable. Rasgo distintivo de la sociedad: el basis del socio incluye su parte de los pasivos de la sociedad (recourse y, con reglas, nonrecourse). Sube con: aportes, participación en utilidades e incremento de su parte de deudas. Baja con: distribuciones, participación en pérdidas y reducción de su parte de deudas.

Tratamiento fiscal y de los socios

• La sociedad presenta el Form 1065 (informativo) y entrega un Schedule K-1 a cada socio con su parte de ingresos, deducciones y créditos.
• Los socios no son empleados de la sociedad y no reciben W-2 por su rol de socio.
• Los pagos fijos por servicios o por uso de capital, con independencia de las utilidades, son guaranteed payments (deducibles para la sociedad, ingreso para el socio).
• El socio general paga impuesto de autoempleo (SE tax) sobre su parte de ingreso del negocio y sobre los guaranteed payments.
• Las distribuciones normalmente no se gravan; solo si exceden el basis del socio, el exceso es ganancia de capital.
• Aplica la deducción QBI §199A a nivel del socio.

Inside basis vs. outside basis · §754

• Outside basis: el basis del socio en su participación (lo que vimos arriba, incluye su parte de deudas).
• Inside basis: el basis que la sociedad tiene en sus activos.
• Cuando un socio compra la participación de otro o hay ciertas distribuciones, ambos basis pueden desalinearse. La elección §754 permite ajustar el inside basis (§743/§734) para que el nuevo socio no pague de más. Es un tema avanzado que suele revisar el CPA.

"Hot assets" (§751) y SE tax según el tipo de socio

Al vender una participación, no toda la ganancia recibe tratamiento de capital. La parte atribuible a hot assets, principalmente inventario no realizado y partidas que producirían ingreso ordinario como cierta recaptura, se trata como ingreso ordinario. El preparador debe separar esa porción antes de reportar la venta.

Socio general (general partner)

• Normalmente participa en la administración o tiene autoridad para actuar por la sociedad. En una general partnership también puede tener responsabilidad personal por obligaciones del negocio.
• Su parte distributiva del ingreso ordinario de una actividad comercial y los guaranteed payments por servicios normalmente forman parte de sus net earnings from self-employment y se reflejan en el Schedule SE.
• No se le paga W-2 por los servicios prestados en calidad de socio.

Socio limitado (limited partner)

• Normalmente aporta capital, tiene responsabilidad limitada y no participa en el control cotidiano como un socio general.
• Por regla general, su parte distributiva no entra en SE tax. Los guaranteed payments por servicios sí pueden entrar en el cálculo.
• En una LLC, llamarse member o limited partner no resuelve por sí solo el tratamiento. Se revisan el acuerdo, la responsabilidad, las funciones y la participación real antes de completar la caja 14 del K-1.

Formularios y plazos

La sociedad presenta Form 1065 y entrega un Schedule K-1 a cada socio. Puede requerir Schedules K-2/K-3 cuando existen partidas internacionales. Para una entidad de año calendario, la fecha normal es el 15 de marzo; la extensión se solicita con Form 7004.

Schedule L: Balance Sheets per Books

Muestra el balance contable al inicio y al final del año: activos, pasivos y capital. Debe concordar con los libros, con el balance del workpaper y con los saldos iniciales del año anterior. El total de activos debe ser igual al total de pasivos más capital. Diferencias aquí suelen señalar préstamos omitidos, distribuciones mal clasificadas o saldos iniciales incorrectos.

Schedule M-1: conciliación entre libros y declaración

Parte de la utilidad o pérdida según libros y explica por qué no coincide con el ingreso fiscal. Incluye, por ejemplo, ingresos exentos registrados en libros, gastos contabilizados pero no deducibles, depreciación contable distinta de la fiscal y partidas fiscales que no aparecen igual en el P&L. Su función es dejar un puente claro y comprobable entre la contabilidad y el Form 1065.

Schedule M-2: análisis de las cuentas de capital

Explica el movimiento agregado del capital de los socios durante el año: saldo inicial, aportes, ingreso o pérdida, otros aumentos o disminuciones y distribuciones. El saldo final debe poder reconciliarse con el capital de los K-1 y con el Schedule L. No es lo mismo que el outside basis de cada socio, porque el basis puede incluir deuda y otros ajustes que no aparecen en la cuenta de capital.

Qué es y cómo se forma

Una S-corp es una corporación (o una LLC) que eligió ser tratada como pass-through presentando el Form 2553, firmado por todos los accionistas. No es un tipo de sociedad distinto a nivel estatal: es un estatus fiscal. Combina la responsabilidad limitada de la corporación con la tributación pass-through, pero a cambio de cumplir requisitos estrictos.

Requisitos de elegibilidad (estrictos)

• Ser una corporación doméstica.
• Tener no más de 100 accionistas.
• Accionistas permitidos: personas, ciertos fideicomisos y sucesiones. No pueden ser accionistas las sociedades, las corporaciones ni los extranjeros no residentes.
• Tener una sola clase de acciones.
• No ser una corporación inelegible (ciertas instituciones financieras, aseguradoras y DISC).

Capital y basis del accionista

Al ser una sola clase de acciones, el reparto de resultados es estrictamente prorrateado según el porcentaje de acciones y los días de tenencia. El basis del accionista tiene dos componentes:

• Stock basis: lo aportado por sus acciones, ajustado por su parte de resultados y distribuciones.
• Debt basis: surge solo de préstamos directos del accionista a la S-corp. A diferencia de la sociedad, la deuda de la S-corp con terceros no aumenta el basis del accionista.

Salario razonable (clave de la S-corp)

El accionista que trabaja en el negocio debe recibir un salario razonable por su labor: se paga vía W-2 y está sujeto a impuestos de nómina (FICA). El resto de la utilidad pasa por K-1 y no paga impuesto de autoempleo. Este es el principal atractivo fiscal de la S-corp frente a la sociedad, y también la principal zona de riesgo: pagar un salario artificialmente bajo para evadir nómina es un foco de auditoría del IRS.

Distribuciones y AAA

Las distribuciones son libres de impuesto hasta el basis del accionista (rastreadas por la cuenta AAA, Accumulated Adjustments Account, en corporaciones con historial como C-corp). El exceso sobre el basis es ganancia de capital. Aplica también la deducción QBI §199A.

La elección S: cuándo y cómo (Form 2553)

• Se presenta el Form 2553, firmado por todos los accionistas.
• Plazo: dentro de los 2 meses y 15 días del inicio del año fiscal en que quiere que aplique (o en cualquier momento del año anterior). Hay alivio por presentación tardía (late election relief) si hubo causa razonable.
• La elección se mantiene hasta que se revoque o se pierda por incumplir un requisito.

"Una sola clase de acciones": qué sí y qué no

• Sí se permite: diferencias solo en derechos de voto (acciones con voto y sin voto están bien).
• No se permite: diferencias en derechos económicos (a distribuciones o a liquidación). Eso crearía una segunda clase y rompería la elección.
• Riesgo oculto: préstamos del accionista mal documentados o acuerdos que actúan como una segunda clase de acciones.

Accionistas elegibles: fideicomisos permitidos

Además de personas, sucesiones y ciertas organizaciones exentas, se permiten fideicomisos específicos como el QSST (Qualified Subchapter S Trust) y el ESBT (Electing Small Business Trust), que requieren su propia elección. Nunca: sociedades, corporaciones (salvo QSub) ni extranjeros no residentes.

Seguro médico del accionista > 2%

Al accionista que posee más del 2%, la prima de salud pagada por la S-corp se incluye en su W-2 (caja 1), pero él puede tomar la deducción de seguro médico de autoempleado en su 1040. Es un ajuste que se olvida con frecuencia.

Orden de ajuste del basis y límite de pérdidas

El basis se ajusta cada año en este orden: + aportes → + ingresos → − distribuciones → − pérdidas/deducciones. La pérdida que pasa por K-1 se puede deducir solo hasta el stock basis + debt basis; el exceso se difiere (carryforward) hasta que haya basis. Luego aplican también los límites at-risk y de actividad pasiva (ver "Basis y pérdidas").

Qué es y cómo se forma

La C-corp es la corporación "por defecto": una entidad legal y fiscal separada de sus dueños. Se constituye a nivel estatal y, salvo que elija ser S-corp, tributa como C-corp. Puede tener accionistas de cualquier tipo (personas, extranjeros, otras corporaciones, fondos), varias clases de acciones y número ilimitado de accionistas — por eso es la forma habitual de las empresas que buscan inversión o salir a bolsa.

Tributación: el impuesto propio y la doble tributación

Según el IRS: "la utilidad de una corporación se grava a la corporación cuando se genera, y luego se grava a los accionistas cuando se distribuye como dividendos". Es decir:

• Nivel 1: la corporación paga su propio impuesto federal sobre la renta con el Form 1120 a una tasa fija del 21%.
• Nivel 2: cuando reparte utilidades como dividendos, el accionista los declara en su 1040 y paga impuesto otra vez. La corporación no obtiene deducción por pagar dividendos.

Capital, utilidades retenidas y dueños

• El capital se representa en acciones; las utilidades no distribuidas quedan como utilidades retenidas (retained earnings) dentro de la corporación.
• El basis del accionista es lo que pagó por sus acciones y no se ajusta por los resultados anuales de la corporación (a diferencia del pass-through).
• El dueño que trabaja en la empresa es empleado y recibe W-2; el salario es deducible para la corporación. Los dividendos son algo aparte y no deducibles.
• No aplica la deducción QBI §199A (es solo para pass-through).

¿Cuándo conviene una C-corp?

Cuando el negocio busca reinvertir utilidades en vez de repartirlas, necesita inversionistas o varias clases de acciones, tiene dueños no permitidos en una S-corp (extranjeros, entidades) o planea escalar/salir a bolsa. El costo es la doble tributación sobre lo que sí se reparte.

Deducción por dividendos recibidos (DRD)

Cuando una C-corp recibe dividendos de otra corporación, puede deducir una parte para atenuar la triple imposición: 50% si posee menos del 20%, 65% si posee 20–80%, y 100% si posee 80% o más. Es exclusivo del mundo corporativo (no aplica a pass-through).

Pérdidas: NOL después de la reforma (TCJA)

• Las NOL generadas desde 2018 se arrastran hacia adelante indefinidamente, pero solo pueden compensar hasta el 80% del ingreso gravable de cada año.
• En general ya no hay carryback (salvo excepciones puntuales).

Conciliaciones y balance (lo que revisa el preparador)

El 1120 incluye Schedule L (balance), Schedule M-1 (concilia la utilidad contable con la fiscal), Schedule M-2 (utilidades retenidas) y M-3 para grandes corporaciones. A diferencia del pass-through, la C-corp puede elegir un año fiscal distinto al calendario.

Beneficio para inversionistas: §1202 (QSBS)

Las acciones calificadas de pequeña empresa C-corp (Qualified Small Business Stock) pueden dar una exclusión de ganancia al venderlas si se cumplen requisitos y período de tenencia. Es una razón por la que las startups eligen C-corp.

• ¿La entidad paga su propio impuesto? Si sí → C-corp (1120). Si no (reparte por K-1) → pass-through (1065 o 1120-S).
• ¿Presentó Form 2553 y tiene accionistas/acciones? → S-corp (1120-S). ¿Tiene "socios" y acuerdo de sociedad / LLC de varios miembros sin elección corporativa? → Sociedad (1065).
• ¿El dueño que trabaja recibe W-2? Suele ser S-corp (salario razonable) o C-corp (empleado). En sociedad, el socio no recibe W-2 por ser socio.
• ¿La deuda del negocio le da basis al dueño? Si la deuda con terceros suma al basis → sociedad. Si solo suman los préstamos directos del dueño → S-corp.
• ¿El reparto es estrictamente proporcional a la participación? Obligatorio en S-corp; flexible en sociedad.
• ¿Hay varias clases de acciones o accionistas extranjeros/entidades? → tiene que ser C-corp (la S-corp no lo permite).

Los cuatro filtros de una pérdida

1. Basis: solo deduces hasta tu basis (sociedad: incluye deuda; S-corp: stock + debt basis). El exceso se difiere.
2. At-risk (§465): solo hasta el monto que realmente tienes "en riesgo" (tu dinero + deuda por la que respondes).
3. Actividad pasiva (§469): si no participas materialmente, la pérdida pasiva solo compensa ingreso pasivo.
4. Pérdida de negocio en exceso (§461(l)): tope anual a las pérdidas de negocio que un individuo puede usar contra otros ingresos.

Diferencia que más se confunde

En la sociedad, la deuda de la empresa con terceros (bancos, proveedores) suma al basis del socio → puede deducir más pérdidas. En la S-corp, esa misma deuda de terceros no da basis: solo lo dan los préstamos directos del accionista a la corporación. Mismo negocio, distinto resultado.

Distribuciones vs. basis

En pass-through, las distribuciones son libres de impuesto hasta tu basis; el exceso es ganancia de capital. En la C-corp, la distribución es un dividendo gravable cuando existen earnings and profits, sujeto a las reglas aplicables.

Práctica interactiva de basis

Escribe solo el número, sin signo de dólar. No hay cronómetro y puedes volver a intentarlo.

Clasificación por defecto y "check-the-box"

• LLC de un miembro: por defecto es "disregarded" (se declara en el Schedule C del dueño).
• LLC de varios miembros: por defecto es sociedad (1065).
• Cualquiera puede elegir tributar como corporación con el Form 8832 (check-the-box), y luego como S-corp con el Form 2553.

Conversiones típicas y su trampa

• LLC → S-corp: muy común para ahorrar SE tax (salario razonable + K-1). Requiere Form 2553.
• C-corp → S-corp: cuidado con el built-in gains tax (§1374) y con las utilidades acumuladas de la etapa C.
• S-corp → C-corp: por revocación de la elección; hay reglas sobre distribuciones posteriores (AAA).

¿Cuál conviene? (resumen práctico)

Ana aporta $10,000 en efectivo a una sociedad y su parte de la deuda de la sociedad es $6,000. Durante el año su K-1 muestra pérdida ordinaria de $14,000.

Luis es único dueño de una S-corp con utilidad de $120,000. Se paga un salario razonable de $70,000 y toma el resto como distribución.

Una C-corp gana $200,000 antes de impuestos y reparte todo lo que queda como dividendo a su dueño (tasa de dividendo calificado 15%).

Un socio recibe un K-1 con pérdida de $50,000. Su basis es $30,000, su monto at-risk es $25,000, y la actividad es pasiva (no participa materialmente) sin otro ingreso pasivo.